木曜日、Canaccord Genuityは、PENN Entertainment Inc (NASDAQ: PENN)に対する「買い」の評価を維持し、目標株価を28.00ドルに据え置きました。同社の第3四半期決算は、実店舗事業が課題に直面する一方で、インタラクティブ部門の損失が縮小するなど、まちまちの結果となりました。PENNの地方カジノでは消費者の支出は安定していましたが、これは北東部、ルイジアナ州、イリノイ州での競争激化や、天候の影響、進行中のホテル改装による混乱によって相殺されました。
ESPN BET製品を含むインタラクティブ部門は、前四半期比で約7パーセントポイントのマージン改善を報告しました。これは最近の製品改良と強力なユーザー成長による収益化の向上、そして規律ある販促支出によるものです。第3四半期の業績は予想を上回りましたが、PENNの実店舗カジノに関する第4四半期のガイダンスはアナリストの予想をわずかに下回りました。それにもかかわらず、同社は2024年通期のインタラクティブ部門のEBITDAガイダンスを再確認しました。
経営陣は、取扱高の力強い成長についてコメントしましたが、11月初旬まで続いたNFLの不利な結果により、第4四半期については慎重な姿勢を示しました。しかし、今後数週間で結果が正常化すれば、現在の予想に対して上振れの可能性があると示唆しました。PENNの長期見通しでは、インタラクティブ部門が2025年度までにほぼ収支均衡に近づき、2026年には大幅な収益性を達成する見込みです。
2025年第1四半期に予定されている単独のHollywood iCasinoアプリの立ち上げは、同社のオンラインスポーツベッティング（OSB）プラットフォームのエンゲージメントと収益化を向上させると期待されています。Canaccord Genuityは、現在の評価が投資家にとって魅力的なリスク/リワードシナリオを提示していると考えており、継続的な製品改良による成長の可能性を強調しています。
その他の最近のニュースでは、PENN Entertainment Inc.は第3四半期の決算が混在していると報告し、1株当たり利益はアナリストの予想をわずかに上回りましたが、収益は予想を下回りました。同社は1株当たり0.25ドルの損失を記録し、予想された0.26ドルの損失を上回りました。収益は16.4億ドルで、16.4億ドルのコンセンサス予想を下回りました。
Truist Securitiesは、PENNに対する「買い」の評価を維持し、Morgan StanleyとBarclaysはそれぞれ「中立」と「オーバーウェイト」の評価を維持しました。PENNのインタラクティブ部門は、予想をわずかに上回る9090万ドルのEBITDA損失を報告し、同社は2025年に単独のiCasinoを導入する計画を明らかにしました。
南部での不利なホールドや天候の影響などの課題にもかかわらず、PENNの小売事業は安定した消費者需要を示しました。同社は第3四半期末時点で8億3400万ドルの現金および現金同等物を保有しています。アナリストは、インタラクティブ部門の継続的な改善と小売部門の第4四半期のより強力なスタートを予想しています。
InvestingProの洞察
最近のInvestingProのデータは、PENN Entertainmentの財務状況に関する追加の文脈を提供しています。時価総額30.1億ドルの同社の株価は、記事で言及された課題を反映して変動性を示しています。3ヶ月間の株価総合リターンが11.41%であるにもかかわらず、PENNの年初来リターンは-26.1%となっており、異なる期間での混合したパフォーマンスを強調しています。
InvestingProのヒントは、PENNが多額の債務負担を抱えて運営していることを強調しており、これは同社の慎重な見通しと実店舗事業が直面する課題と一致しています。アナリストが今年の収益性を予想していないというヒントは、記事で言及されたインタラクティブ部門の損失縮小と2025年度までの収支均衡への道筋を裏付けています。
興味深いことに、記事がCanaccord GenuityによるPENNの「買い」評価に焦点を当てている一方で、InvestingProのデータは、同社の株価がEBITとEBITDAの高い評価倍率で取引されていることを示しています。これは投資家が、特にインタラクティブ部門と今後のHollywood iCasinoアプリの立ち上げから、将来の成長の可能性を織り込んでいることを示唆しています。
より包括的な分析を求める投資家のために、InvestingProはPENN Entertainmentの財務健全性と市場ポジションについて、さらに深い洞察を提供する7つの追加のヒントを提供しています。
この記事は一部自動翻訳機を活用して翻訳されております。詳細は利用規約をご参照ください。