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オランダ / 一般消費財 / ホテル、レストラン、レジャー
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10年DCF売上結果
株価
19.00
EUR
フェアバリュー
31.65
EUR
Metrics
Range
Conclusion
Discount Rate
15.3% - 14.2%
14.8%
Terminal Revenue Multiple
2.6x - 2.9x
2.7x
Fair Value
€28.19 - €35.33
€31.65
Upside
48.3% - 86.0%
66.6%
8.3%
Revenue 10y CAGR
48.7%
10y Avg EBITDA Margin
NM
Unlevered FCF 10y CAGR
10-Year DCF Model: Revenue Exit
シェアする
保存する
株価
19.00
EUR
フェアバリュー
31.65
EUR
上昇余地
66.6%
Revenue and EBITDA
CapEx
Working Capital
D&A
Tax Rate
Discount Rate
Terminal Value
Select Revenue and EBITDA Forecast
(EUR in millions)
Input Projections
Fiscal Years Ending
Dec-24
Dec-25
Dec-26
Dec-27
Dec-28
Dec-29
Dec-30
Dec-31
Dec-32
Dec-33
Dec-34
Revenue
1,215
1,413
1,594
1,726
2,193
2,409
2,493
2,543
2,594
2,646
2,699
% Growth
16.0%
16.2%
12.8%
8.3%
27.0%
9.9%
3.5%
2.0%
2.0%
2.0%
2.0%
EBITDA
320
683
796
867
1,042
1,169
1,210
1,234
1,259
1,284
1,310
% of Revenue
26.3%
48.3%
50.0%
50.2%
47.5%
48.5%
48.5%
48.5%
48.5%
48.5%
48.5%
裏付けの計算
Calculation of Free Cash Flow
Discounting Periods
Discounting Factors
Calculation of Enterprise Value
Equity Waterfall
Historical Financials
Current Trading Multiples
Calculation of Free Cash Flow
Projected Unlevered Cash Flow
Dec-25
Dec-26
Dec-27
Dec-28
Dec-29
Dec-30
Dec-31
Dec-32
Dec-33
Dec-34
EBITDA
683
796
867
1,042
1,169
1,210
1,234
1,259
1,284
1,310
Other Income / (Exp)
0
0
0
0
0
0
0
0
0
0
D&A
(490)
(548)
(571)
(629)
(691)
(715)
(730)
(744)
(759)
(774)
EBIT
193
248
296
413
478
495
505
515
525
536
Pro forma Taxes
(58)
(74)
(89)
(124)
(143)
(148)
(151)
(154)
(158)
(161)
NOPAT
79
135
174
207
289
335
346
353
360
368
375
Capital Expenditures
(328)
(324)
(363)
(392)
(447)
(413)
(418)
(426)
(419)
(421)
(422)
NWC Investment
22
26
24
17
62
29
11
7
7
7
7
(+) D&A
208
490
548
571
629
691
715
730
744
759
774
Free Cash Flow
(20)
327
383
404
533
641
655
664
693
713
734
% Growth
17%
5%
32%
20%
2%
1%
4%
3%
3%
著作権所有
使用条件
日本語
English (UK)
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English (Canada)
English (Australia)
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