水曜日、ドイツ銀行はナイキ・インク（NYSE:NKE）のカバレッジを再開し、「買い」のレーティングと115.00ドルの目標株価を設定した。ナイキは大幅な事業転換とイノベーションに取り組む態勢にあり、それが売上成長と市場シェア拡大につながるとドイツ銀行は予想している。同社はナイキの見通しについて楽観的で、特にパリ・オリンピックの開催が予定されていることや、ナイキが卸売販売に戦略的軸足を戻すことを考慮している。
ナイキの現在の株価収益率（PER）は10年来の低水準に近く、ドイツ銀行は投資家にとって魅力的なリスクとリターンの状況だと見ている。同行は、2025年上半期の売上高が1桁台前半に落ち込むと予想していることから、ナイキの回復は緩やかなものになる可能性があることを認めている。にもかかわらず、同行はナイキの将来について、特に同ブランドがイノベーションへの注力を強めていることから、前向きな見方を崩していない。
同行は、強気の見通しを裏付けるいくつかの重要な要因を指摘している。ナイキは、パリ・オリンピックを前に、イノベーション戦略で牽引力を得ることが期待され、それが売上の上昇につながる可能性がある。さらに、卸売チャネルへの回帰により、新製品の流通が強化され、棚スペースが確保されると予想される。ナイキの主要パートナーとの確立された関係も大きな利点と見られている。
ドイツ銀行はまた、投資家の期待が再調整されたことを強調しており、コンセンサスでは売上高の年平均成長率（CAGR）が1桁台半ばと予測されている。この再調整は、ナイキが秋に予定されている7年ぶりのインベスター・デイの準備に伴うものだ。
最後に、当行はナイキがより良い運賃管理、限定的なプロモーション、製品コストの削減など、様々な手段を通じて粗利益率を改善できる可能性があると見ている。さらに、ナイキの売上の15％を占める中国市場では、COVID以前と比較して670ベーシスポイントのマージン減少が発生しており、マージン回復の機会があるという。
その他の最近のニュースでは、ナイキがいくつかの注目すべき動きを見せている。ウェルズ・ファーゴは、ナイキの消費者向け直販とサプライヤーの問題に対する懸念から、同社株の目標株価を修正し、115ドルに引き下げた。同金融機関が修正した2025年度の売上高と1株当たり利益の予想は、コンセンサス予想を下回るものとなり、第1四半期、第2四半期、通期でそれぞれ5％、4％、1％の減収が予想されている。
さらに、ナイキは1株当たり0.37ドルの四半期現金配当を発表し、株主への価値還元の慣行を維持した。同社はまた、アスレチックフットウエアにおける重要なイノベーションを発表し、ランニングシューズ「ペガサス・プレミアム」で初の立体的で目に見えるエアズームユニットを発表した。
人事異動に関しては、ナイキはコスト削減策の一環として2024年初頭から人員削減を開始する企業のひとつである。一方、トーマス・キーン・ジュニア下院議員は保有するナイキ株を一部売却し、オレゴン州議会第3区のアール・ブルメナウアー下院議員はナイキ株を配偶者の退職金ポートフォリオに加えた。これらは、ナイキ社の現在の状況を形成する最近の動きである。
インベスティングプロの洞察
ナイキ・インク（NYSE:NKE）がドイツ銀行の楽観的な見通しによって強調された変革の旅に乗り出す中、InvestingProのリアルタイムデータがさらなる洞察を提供します。ナイキの現在の時価総額は1,413億7,000万ドルと堅調で、業界における大きな存在感を反映している。アナリストが来期の業績を下方修正したにもかかわらず、ナイキのイノベーションとブランド力への永続的なコミットメントは、22年連続の増配に表れており、財務の安定性と株主価値重視を強調している。さらに、PER27.36の同社は、収益性の実績と確立されたブランドを探している投資家を引き付けることができる評価で取引されている。
インベスティング・プロのヒントは、ナイキが同セクターで傑出したプレーヤーであり、利払いを余裕で賄えるキャッシュフローを持っていることを明らかにしている。さらに、同社の流動資産は短期債務を上回っており、強固な財務基盤を示している。投資を検討している人にとって、ナイキが52週安値付近で取引されていることは注目に値する。インベスティング・プロでは、これらの要因に加え、さらなるヒントを提供しています。ご興味のある投資家の皆様は、クーポンコード「PRONEWS24」をご利用いただくと、年間または隔年のプロおよびプロ＋購読料がさらに10％割引になります。ナイキに関する投資判断に役立つInvestingProのヒントは全部で12種類あります。
この記事は一部自動翻訳機を活用して翻訳されております。詳細は利用規約をご参照ください。