企業向けAIアプリケーションの大手プロバイダーであるC3.ai（NYSE: AI）は、2024年度第4四半期の業績が好調で、売上高、キャッシュフロー、利益率の予想を上回ったことを報告した。第4四半期の売上高は前年同期比20％増の8,660万ドル、粗利益率は70％を達成し、非GAAPベースの粗利益は6,090万ドルとなった。GAAPベースの営業損失は8,230万ドルであったが、C3.aiの非GAAPベースの営業損失は2,340万ドルと大幅に減少した。
同社はまた、1,880万ドルのフリーキャッシュフローを計上し、現金、現金同等物、投資で7億5,040万ドルを保有する流動性の高い四半期を終えた。
主要項目
- C3.aiの第4四半期の売上高は前年同期比20%増の8,660万ドルで、サブスクリプション収入は41%増加した。
- 非GAAPベースの売上総利益は6,090万ドルで、売上総利益率は70%。
- 通期の売上高は過去最高の3億1,060万ドルで、前年比16％増となった。
- カーギル社、ベーカー・ヒューズ社、ペトロナス社などとの取引拡大など、好調な顧客増加が目立った。
- C3.aiのジェネレーティブAI製品への関心が高く、2025年第1四半期までに9万件の引き合いが予想される。
- 流動性は7億5,040万ドルで、2025年度のフリーキャッシュフローは黒字見通し。
会社の見通し
- C3.aiは、エンタープライズAIソフトウェア市場で主導的地位を確保するため、成長への投資を継続する計画である。
- 売上高は2025会計年度に約23％加速すると予測される。
- 特に米軍を中心とした連邦政府市場の拡大が成長の原動力になると予想される。
- 消費ベースの価格設定への移行は、短期的には収益成長にマイナスの影響を与えると予想されるが、戦略的な軸の一部である。
弱気ハイライト
- GAAP基準の営業損失は8,230万ドル。
- 第4四半期末のGAAPベースのRPOは前年比36％減、現在のGAAPベースのRPOは12％減。
- 消費ベースの価格設定への移行により、収益の伸びが一時的に鈍化した。
強気ハイライト
- 第4四半期のサブスクリプション収入は41%急増し、強力な経常収入源を示した。
- フリーキャッシュフローはプラスとなり、堅調なキャッシュポジションで第4四半期を終えた。
- 特に連邦政府市場において、大幅な事業拡大や新規契約を獲得し、顧客牽引力は成長を続けている。
失敗
- 売上高および収益性は予想を上回ったものの、GAAPベースでは大幅な営業損失を計上した。
質疑応答ハイライト
- トム・シーベル最高経営責任者（CEO）は、C3.aiのジェネレーティブAI技術の大きな市場機会と、顧客の成功のためのパイロットへの投資に対する同社のコミットメントを強調した。
- 同社は、約3.5ヶ月の安定した販売サイクルと、'25年度のフリーキャッシュフローの黒字見込みを確認した。
- 新たに転換した顧客の消費パターンについては詳細が説明され、GPUの使用時間は生産開始の第1四半期から第10四半期にかけて大幅に増加した。
C3.aiの決算説明会では、エンタープライズAI市場で圧倒的なシェアを獲得するための同社の成長加速と戦略的投資が強調された。C3.aiは流動性が高く、来期の見通しも明るいことから、製品の進歩と顧客エンゲージメントで前進を続け、持続的な成長とイノベーションの舞台を整えている。
InvestingProの洞察
C3.aiの最近の決算発表では、その好調な業績が強調されましたが、投資家にとっては、より広範な財務状況を考慮することが重要です。InvestingProのデータによると、C3.aiの時価総額は34.5億ドルで、2024年第3四半期までの直近12カ月間の株価純資産倍率は3.3と、高い収益評価倍率で取引されている。同社のフリー・キャッシュ・フローがプラスであるにもかかわらず、PERは-12.4となっており、収益性に対する投資家の懸念を反映している。
InvestingProのヒントは、C3.aiが貸借対照表上で負債よりも多くの現金を保有していることを指摘し、同社の成長イニシアチブをサポートする可能性のある強固な流動性を示しています。しかし、別のInvestingPro Tipは、14人のアナリストが来期の業績予想を下方修正していることに注目しており、これは同社の短期的な収益ポテンシャルに対する市場の懐疑的な見方を示している可能性がある。
投資家は、株価が直近3ヶ月で35.3%下落するなど、大きな変動に見舞われていることに留意すべきであるが、直近1ヶ月では6.17%上昇している。こうした動きは、同社の戦略的決定と広範な経済状況の両方に対する市場の反応を反映している可能性がある。C3.aiの財務をさらに詳しく知りたい方には、InvestingProが購読者向けにさらなる洞察とヒントを提供している。クーポンコード「PRONEWS24」を使用すると、投資家は年間または隔年のプロおよびプロ+の購読料からさらに10%割引を受けることができ、投資判断に役立つ豊富なデータを入手することができる。現在、C3.aiのInvestingProヒントは9件追加されており、同社の財務状況と市場ポジションをより包括的に理解することができる。
この記事は一部自動翻訳機を活用して翻訳されております。詳細は利用規約をご参照ください。