水曜日、マーベル・テクノロジー・グループ（NASDAQ:MRVL）の目標株価が、市場アナリストのローゼンブラットによって引き上げられました。これは10月期の業績が大幅に予想を上回り、データセンターと人工知能（DC/AI）分野での需要が強いことを理由としています。新しい目標株価は従来の$120から$140に引き上げられ、株式の買い推奨は変更されていません。
現在$95.91で取引されているこの株式は、過去1年間で85%のリターンを示し、顕著な勢いを見せています。InvestingProのデータによると、アナリストのコンセンサスは強い買い推奨を維持しており、目標価格は$74.20から$135の範囲となっています。
マーベル・テクノロジー・グループの最近の財務実績は、カスタムASIC、ネットワーキング、電気光学製品の需要増加に牽引され、予想を上回りました。同社の経営陣は、2025年度に15億ドル以上、2026年度に25億ドル以上と以前に設定したAI売上目標を上回る自信を表明しています。さらに、マーベル・テクノロジー・グループは、今後数年間で80億ドルのAI売上を達成するという目標をより確実に再確認しました。InvestingProの分析によると、同社は適度な債務水準で運営されていますが、1.79の流動比率で強い流動性を維持しており、将来の成長投資に向けて良好な位置にあることが示されています。
この楽観的な見方は、より高度な3/2nmプロセスに移行している新旧のAI/ASIC技術の急速な開発と展開によって支えられています。マーベル・テクノロジー・グループはまた、Amazon Web Services（AWS）との最近の更新に例示されるように、複数世代にわたる幅広いエンゲージメントを拡大しています。同社はDC/AI分野の研究開発に注力を増しており、これにより損益計算書に反映される再編費用が発生していますが、主に非現金項目でした。
マーベル・テクノロジー・グループの非AI部門も回復の兆しを見せており、来年にはカスタムASICミックスが粗利益（GM）に与える影響を相殺すると予想されています。予想されるGMは約60%で、営業利益率（OpM）は非AI分野と同程度になると予測されています。これらの展開を踏まえ、ローゼンブラットはマーベル・テクノロジー・グループの2027年度の売上高とNon-GAAP EPSの予想を、それぞれ87億ドルと$3.50から99.3億ドルと$4.00に上方修正しました。
$140に引き上げられた目標株価は、更新された2027年度のNon-GAAP EPS予想に30倍台半ばの株価収益率（P/E）を適用したものを反映しています。この調整は、特にAI分野におけるマーベル・テクノロジー・グループの成長軌道と、イノベーションと市場拡大に対する同社の戦略的焦点に対するアナリストの信頼を強調しています。時価総額830.8億ドルで52週高値近くで取引されている中、InvestingProの分析によると、現在の株価は適正に評価されていることを示しています。より深い洞察を求める投資家は、InvestingProの詳細な調査レポートを通じて、包括的な評価指標と14の追加ProTipsにアクセスすることができます。
この記事は一部自動翻訳機を活用して翻訳されております。詳細は利用規約をご参照ください。