金曜日、JPモルガンはマーフィー・オイル・コーポレーション（NYSE:MUR）の目標株価を修正し、前回の53.00ドルから50.00ドルに引き下げた。この修正は、マーフィー・オイルが最近発表した事業アップデートで、生産量見通しが若干減少したことを受けたもの。同社の通年生産見通しは1.1％引き下げられ、注視している石油量は2.6％減と、より大幅な引き下げとなった。
JPモルガンは、生産量見通しの引き下げにもかかわらず、マーフィー3.0構想の進展など、前向きな進展に言及した。この戦略的な動きにより、自社株買いの増加による株価の下支えが期待される。
同社の2024年第3四半期の生産量ガイダンスは予想を下回り、石油換算日量185.5千バレル（MBoe/d）となり、予想を4％下回った。
マーフィー・オイルの第3四半期ガイダンスは、メキシコ湾（GoM）の暴風雨リスクに3.9MBoe/dを割り当てた9.4MBoe/d全体と、GoMおよび米国陸上での予期せぬ5.5MBoe/dのダウンタイムを含む、予期されたダウンタイムによる影響を受けた。第 2 四半期のワー クオーバー費用はガイダンス通りであり、第 3 四半期も同様の費用が予想される。
2024年第4四半期を展望すると、マーフィー・オイルは、様々なプロジェクトによる生産量の増加と、暴風雨によるダウンタイムの減少により、生産量の増加を見込んでいる。また、テラ・ノヴァからの下期の平均生産量は、第2四半期の4.2MBoe/dから増加し、6MBoe/dを見込んでいる。
マーフィー3.0戦略に沿って、取締役会は長期債務の前提を10億ドルから13億ドルに調整した。この変更により、今後、調整後フリーキャッシュフロー（FCF）の50％を投資家に還元することが可能になる。マーフィー・オイルは、第2四半期に5,600万ドル相当、第3四半期に4,400万ドル相当の自社株買いを実施し、この目標へのコミットメントを示した。
その他の最近のニュースでは、マーフィー・オイル・コーポレーションが2024年第2四半期に成功を収め、純利益が1億2800万ドル、調整後EBITDAが3億9600万ドルとなり、生産ガイダンスを上回った。同社は日量18万1,000バレル相当を生産し、ベトナムのラック・ダバン油田開発やメキシコ湾での新規発見を含む主要プロジェクトを推進した。
株主還元を重視した結果、5,000万ドルの優先社債を買い戻し、調整後フリー・キャッシュ・フローの最低50％を株主に還元するよう資本配分の枠組みを見直した。
取締役会はまた、5億ドルの自社株買戻しの増額を承認した。マーフィー・オイルは2024年第3四半期の生産量を日量181.5～189.5千バレル相当と予測している。同社は通年の生産量ガイダンスを日量180,000〜188,000バレル相当とし、長期債務目標10億ドルに向けて取り組んでいる。
マーフィー・オイルはまた、2025年に開発井の掘削を開始し、2026年後半に最初の原油を生産する予定である。同社は、キャッシュフローの約45％を再投資することを目標としており、平均生産量は日量21万～22万バレル（石油換算）を目標としている。
インベスティングプロの洞察
マーフィー・オイル・コーポレーション（NYSE:MUR）が生産量見通しを修正し、将来の成長に向けて戦略を練る中、InvestingProのリアルタイムデータは同社の財務状況と市場パフォーマンスに関する貴重な洞察を提供します。時価総額55.6億ドル、株価収益率（PER）11.02のマーフィー・オイルは、興味深い投資プロフィールを示している。注目すべきは、2024年第2四半期時点の過去12ヶ月間の調整後PERが9.88であり、収益と比較して有利なバリュエーションの可能性を反映していることだ。
インベスティング・プロのヒントは、マーフィー・オイルが54年連続で配当を維持し、現在の配当利回りが3.24%であるなど、強力な配当支払い実績があることを強調している。さらに、アナリストは今年、同社が黒字になると予想しており、ポジティブなセンチメントを強めている。株主還元に対する同社のコミットメントは、高い株主利回りと「マーフィー3.0」イニシアチブの一環としての最近の自社株買いによってさらに証明されている。
投資家は、マーフィー・オイルが52週安値近辺で取引されていることにも注目すべきである。より詳細な分析とInvestingProのヒントについては、Investing.comのマーフィー・オイル専用ページでご覧ください。
この記事は一部自動翻訳機を活用して翻訳されております。詳細は利用規約をご参照ください。