金融サービス会社のStifelは、Nike Inc (NYSE: NKE)株の目標株価を88.00ドルから79.00ドルに引き下げ、Holdのレーティングを維持している。この調整は、米国市場における競争圧力の高まりを示すStifelの「2024年バック・トゥ・スクール・アスレチック・フットウェア調査」を受けたもの。
調査の結果、ナイキはフットウェアの市場シェアが低下し、主力製品ラインの関連性が低下していることが明らかになった。加えて、新製品をリリースしても市場に響いていないようだ。これらの要因から、ナイキが2025会計年度（FY25）の一桁台半ば（MSD）の収益成長ガイダンスを達成できるかどうか、また2024会計年度第4四半期（FY4Q）に収益成長が好転するという市場の期待が懸念される。
こうした課題を受け、Stifelはナイキのフットウェアの売上高と収益の見込みについて、25年度と26年度の予想を積極的に引き下げた。同社が修正した目標株価79.00ドルは、ナイキのFY26の予想一株当たり利益（EPS）3.30ドルの24倍の倍率に基づいている。これは、FY26の予想EPS3.50ドルに対して25倍の倍率を適用した前回の評価から減少している。
他の最近のニュースでは、パイパー・サンドラーがナイキのカバレッジを中立で開始し、戦略的シフトの中で同社が数年かけてリセットされる可能性を強調した。同社の分析によると、この調整期間はナイキの2025会計年度ガイダンスを超える可能性があり、2025会計年度と2026会計年度の一株当たり利益予想はコンセンサスを8%下回るという。
同時に、ウィリアムズ・トレーディングはナイキの株価レーティングを「売り」から「買い」に格上げし、目標株価も93.00ドルに引き上げた。この格上げは、トム・ペディがマーケットプレイス・パートナー担当副社長に復帰したことに伴うもので、ナイキの卸売パートナーから好評を得ているという。
さらに、億万長者の投資家ウィリアム・アックマン率いるパーシング・スクエア・キャピタル・マネジメントは、約300万株のナイキ株を取得した。この動きにより、アックマンの存在が同社の戦略的転換に影響を与えるのではないかとの憶測が広がっている。バーンスタイン・ソクジェン・グループは、ナイキのアウトパフォームのレーティングを維持し、ブランドのパフォーマンス指標の改善を観察している。
インベスティングプロの洞察
ナイキが競争圧力や市場シェアへの懸念を乗り越えていく中で、InvestingProのリアルタイムデータは同社の財務状況を包括的に見ることができます。ナイキの時価総額は1,260億2,000万ドルと堅調で、業界での存在感の大きさを示しています。Stifelが強調した課題にもかかわらず、ナイキのPER22.34は、同社の収益の可能性を評価する市場心理を示唆している。さらに、PEGレシオ1.43は、投資家がPERに比して収益成長を期待している可能性を示しており、ナイキの将来の業績に対する楽観的な見方を示している可能性がある。
インベスティング・プロのヒントは、ナイキが配当の信頼性において長年の歴史があり、22年連続で増配していることを明らかにしており、これは財務の安定性と株主へのコミットメントの証である。さらに、ナイキの過去1ヶ月間の価格トータル・リターン15.84%という力強いリターンは、短期的な投資家心理がポジティブであることを示している。ナイキの投資可能性をより深く掘り下げたいとお考えの方には、収益性や負債管理に関する分析を含む、インベスティング・プロのヒントが11本追加されており、https://www.investing.com/pro/NKE。
この記事は一部自動翻訳機を活用して翻訳されております。詳細は利用規約をご参照ください。