木曜日、Stifelは Envista Holdings Corp. (NYSE: NVST) の株式に対する買い推奨を維持し、同社の第3四半期の業績を受けて、目標株価を$21から$24に引き上げました。歯科業界で事業を展開するEnvista Holdingsは、予想を上回る堅調な第3四半期の売上高とEBITDAを報告しました。
同社はまた、2024年の業績ガイダンスを維持することに成功しました。これは、最近の歯科株への継続的なマイナスの業績修正圧力の中で、ポジティブな兆候として受け止められています。
第3四半期の結果は、Envistaのインプラント販売が前年同期比で安定していることを示し、2四半期連続で市場成長率に沿った傾向を示しています。
さらに、もう一つの製品ラインであるSparkの粗利益率は6四半期連続で改善しました。これら2つの製品ライン、インプラントとSparkは、Envistaの将来の利益率拡大の主要な原動力になると予想されています。
歯科業界が直面する課題にもかかわらず、Envistaが2024年のガイダンスを維持できたことは好意的に受け止められています。第3四半期の業績が前四半期の過達成により、第4四半期の期待値を下げる効果をもたらしました。これにより、来四半期に向けて同社がより達成可能な目標を設定することができました。
分析では、Envistaの2024年の総売上高は2021年と同程度と予想されているものの、正常化されたEBITDAマージンは依然として約600ベーシスポイント低いことが指摘されています。しかし、同社の最近の業績と主要製品分野での着実な進展が、ポジティブな見通しとStifelによる株価目標引き上げの決定に寄与しています。
この記事は一部自動翻訳機を活用して翻訳されております。詳細は利用規約をご参照ください。