主要な Apple (NASDAQ:AAPL) サプライヤーの株価が月曜日に下落しました。これは、TF International Securities が iPhone 16 Pro シリーズの需要が予想を下回っているとする慎重な見方を示したことを受けてのものです。
Cirrus Logic, Inc. (NASDAQ:CRUS) は 6.4% 下落、Qorvo (NASDAQ:QRVO) は 7.4% 下落、Skyworks Solutions (NASDAQ:SWKS) は 6.7% 下落、Micron Technology (NASDAQ:MU) は 5.2% 下落、Broadcom (NASDAQ:AVGO) は 2.7% 下落、Taiwan Semiconductor (TSM) は 2.9% 下落しました。
TF International Securities のアナリストノートによると、iPhone 16 の初週の予約台数は約 3,700 万台と推定され、iPhone 15 と比較して前年同期比 12.7% の減少となりました。
このレポートでは、iPhone 16 Pro シリーズの予想を下回る需要が販売減少の主な要因であると指摘しています。
アナリストは、「iPhone 16 Pro シリーズの納期は 15 Pro シリーズと比べて大幅に短くなっている」と述べ、最新のサプライチェーン調査と Apple 公式ウェブサイトの予約結果のデータを引用して、予想を下回る需要を示唆しています。
レポートで指摘された主要な問題の一つは、iPhone 16 Pro の主要機能である Apple Intelligence が発売時に利用できなかったことで、これが熱意を冷ましたかもしれないということです。
さらに、中国での競争激化が iPhone の需要に引き続き課題をもたらしています。
iPhone 16 Pro シリーズの出足は鈍いものの、アナリストは Apple のサプライチェーン生産計画が近い将来大きく変更される可能性は低く、今後の製品リリースや休暇シーズンのプロモーションによる販売促進の可能性はまだあると指摘しています。
その結果、iPhone の販売不振が収益に影響を与える可能性があるとの懸念から、Apple のサプライヤーは打撃を受けました。
TF International のノートを受けて、Evercore ISI はより前向きな姿勢を示しました。
同社は次のように述べています：「全体として、Apple Intelligence の地域ごとの段階的な導入と AI 機能を考慮すると、このミックスデータセットは論理的だと考えています。Pro Max は iPhone 15 と比べてやや弱く、Pro モデルは特に Huawei の新しい Mate X 製品と競合している中国で好調です。」
Evercore はまた、Apple Intelligence がより早く利用可能になる米国と英国で iPhone 16 Pro の需要が最も強いことは注目に値すると考えています。「Apple Intelligence の段階的な展開を考えると、より長期的に強力な iPhone サイクルが続くと予想しています」と同社は付け加えました。
全体として、彼らは納期が Pro モデルの前年比強い需要と、ベースモデルと Pro Max モデルの比較的安定からわずかに下降傾向の需要を示していると考えています。
「供給が短い納期にどの程度影響しているかは不明ですが、これは Apple Intelligence 機能が展開されるにつれて iPhone 販売が徐々に上向くという見方を支持していると考えています」と同社は付け加え、同社株に対して Outperform 評価と 250 ドルの目標株価を維持しています。
この記事は一部自動翻訳機を活用して翻訳されております。詳細は利用規約をご参照ください。