水曜日、ロウ・カンパニーズ（NYSE: LOW）は、第2四半期の業績がまちまちだったことを受け、キーバンクからセクター・ウェイトを再確認された。このホームセンターは、既存店売上高が5.1％減少した。この落ち込みは、日曜大工（DIY）カテゴリーの売上が予想を下回ったことと、春の天候不順によるもの。
売上高の減少にもかかわらず、ロウズは一株当たり利益（EPS）が予想を上回った。この対照的な業績指標は、売上高が困難に直面しながらも、効果的なコスト管理によって収益性が維持されたことを示唆している。
同社の専門工事業者部門（プロ部門）の業績は明るい話題で、売上高は1桁台半ばを記録し、ホーム・デポが報告した減少とは対照的であった。これは、ロウズがこの特定の顧客層でより大きな市場シェアを獲得することに成功したことを示している。
しかし、マクロ経済環境の悪化とDIY部門の売上高が予想を下回ったため、ロウズの経営陣は2024年のガイダンスを下方修正した。この修正は、上半期に見られた傾向が下半期も続くとの見通しを反映したものである。
キーバンクの見通しでは、株価の現状評価と金利引き下げの行方が不透明なため、短期的（NT）な株価上昇は限定的となる可能性がある。しかし、住宅市況が改善すれば、長期的（LT）な恩恵を受ける可能性があると同社は見ており、このシナリオはキーバンクの「下半期住宅消費見通しレポート」で検討されている。
他の最近のニュースでは、ロウズ・カンパニーズ・インクが発表した第2四半期の売上高は236億ドルで、既存店売上高は前年同期比5.1％減少したが、アナリスト予想の1株当たり利益（EPS）は4.00ドルを上回り、実績EPSは4.10ドルとなった。
同社は、DIY部門や天候不順の課題にもかかわらず、プロ顧客ベースとオンライン売上が伸びた。パイパー・サンドラーはロウズのレーティングをオーバーウェイトに据え置いたが、目標株価を262ドルに調整した。ループ・キャピタル、TDコーウェン、ベアード、RBCキャピタル、BofAセキュリティーズなども目標株価とレーティングを修正した。
ロウズは引き続き、トータルホーム戦略、技術的進歩、アップル、シャーウィン・ウィリアムズ、ウーバーイーツなどの企業との戦略的パートナーシップを活用し、成長を推進していく。同社は、資本配分の優先事項の一環として、配当性向35%と自社株買いに引き続き取り組んでいる。今後の見通しとして、ロウズは第3四半期と第4四半期の既存店売上高が改善し、営業利益率は前年並みになると予想している。
InvestingProの洞察
ロウズ・カンパニーズ・インク（NYSE: LOW）が厳しいマクロ経済環境を乗り切る中、InvestingProのリアルタイムデータと洞察により、投資家は同社の財務健全性と市場ポジションをより深く理解することができます。時価総額1,365億1,000万ドルのロウズは、専門小売業界の重要なプレーヤーです。同社は株主還元に積極的で、40年連続の増配、54年連続の配当維持など、安定した財務方針を示している。
InvestingProのデータによると、PERは20.17倍で、2025年第1四半期時点の直近12ヵ月を考慮すると、19.16倍とやや有利な水準に調整される。特にPEGレシオ0.91と組み合わせると、適正価格での成長の可能性を示している。2025年第1四半期時点の過去12ヶ月間で10.81%の減収にもかかわらず、アナリストは15.82%の強力な総資産利益率に支えられ、同社は今年黒字になると予測している。
ロウの財務実績と市場見通しに関する包括的な分析に関心のある投資家は、https://www.investing.com/pro/LOW、その他のInvestingPro Tipsをご覧ください。11人のアナリストが来期の業績を下方修正したため、最新データと専門家の洞察で情報を得ることが重要です。
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