Stifelは2日、データ管理およびストレージの大手企業であるNetApp (NASDAQ:NTAP) の業績見通しを更新し、目標株価を従来の130ドルから138ドルに引き上げるとともに、同銘柄の「買い」レーティングを継続した。
目標株価の修正は、ニューヨークで開催されたネットアップの投資家説明会で、同社が2025年度から2027年度までの中期的な成長と収益性の目標について説明したことを受けたものです。ネットアップの目標には、1桁台半ばから後半のトップライン成長、30%のEBITマージン、2桁台のEPS成長の達成が含まれています。2025会計年度のEPSガイダンスは6.90ドルで、2026会計年度のEPSはコンセンサス予想の7.31ドルを上回る、少なくとも7.65ドルになると示唆しています。
ネットアップは、ブロックストレージ機能を含むAFA（All-Flash Array）製品ラインの拡充、クラウド収益の加速度的な増加、商用および中小企業市場での事業拡大により、増収を見込んでいる。1株当たり利益は、オールフラッシュ・アレイ、クラウド・サービス、運用支出のレバレッジ、継続的な自社株買いなどの構成比の拡大による売上総利益率の上昇から恩恵を受けると予想されます。
Stifelは、利益率の大幅な拡大と増収への回帰を特徴とするNetAppの過去1年間の堅調な業績を認めています。Stifelの2026会計年度の予想は当面据え置かれますが、同社はNetAppの経営陣の強力な実行力を評価し、目標株価の更新は同社の好調な軌道を反映したものだと考えています。
その他の最近のニュースでは、いくつかの重要な進展によりNetAppが注目されています。サスケハナは、人工知能（AI）分野の潜在的な成長とブロックストレージ市場のシェア拡大を理由に、ネットアップの目標株価を155ドルに引き上げました。
これは、同社が2025～2027会計年度の平均で1桁台半ばから後半の収益成長を見込んでいることを受けたもの。TDコーウェンのアナリストも楽観的な見方を示しており、目標株価を145ドルに引き上げ、「買い」のレーティングを維持している。
ネットアップの2024会計年度の第4四半期決算は、オールフラッシュ・アレイに対する旺盛な需要と利益率の改善により、予想を上回る結果となった。これにより、25E年度の売上高予想は前年比約4.5％増となった。さらに、ネットアップのオールフラッシュ・アレイ・ポートフォリオの売上高は17%増加し、年率換算で36億ドルに達した。
ネットアップはマイク・サカラス（Mike Sakalas）を米国エンタープライズ営業担当バイスプレジデントに任命し、米国市場における戦略的顧客エンゲージメントの強化と顧客体験の向上を目指している。エバーコアISI、J.P.モルガン証券、BCI、US、シティ・リサーチのアナリストは中立のレーティングを維持し、TDコーウェンやアーガスなどの会社は買いのレーティングを維持している。
インベスティングプロの洞察
ネットアップ（NASDAQ:NTAP）は、Stifelの前向きな見通しと一致する注目すべきハイライトで、好調な財務実績を示している。インベスティング・プロのヒントは、経営陣が積極的に自社株買いを行っていることを示している。さらに、同社は高い株主利回りを誇っており、成長だけでなく収益も求める投資家にとって魅力的な企業である。
データ面では、ネットアップの時価総額は258億2,000万ドル、現在のPERは26.55倍となっており、同社の収益ポテンシャルに対する投資家の信頼を反映している。2024年第4四半期時点の過去12カ月間の売上高は1.48%減とわずかながら減少したものの、ネットアップは70.72%という高い売上総利益率を維持しており、効率的な事業運営とコスト管理が浮き彫りになっています。さらに、同社は1年間の価格総合収益率79.9%という素晴らしい業績を達成し、52週高値付近で取引されています。これは、同社の業績と将来の見通しに対する市場の好意的な反応を裏付けています。
InvestingProでは、NetAppの価格変動率の低さや、テクノロジー・ハードウェア、ストレージ、周辺機器業界における有力プレーヤーとしての地位など、より深い分析や追加的な洞察に関心のある読者のために、より多くのヒントを提供しています。さらに詳しくお知りになりたい方は、クーポンコード「PRONEWS24」のご利用をご検討ください。InvestingProの年間または隔年購読のProおよびPro+がさらに10%割引になります。
この記事は一部自動翻訳機を活用して翻訳されております。詳細は利用規約をご参照ください。