水曜日、H.C.ウェインライトはANIファーマシューティカルズ（NASDAQ:ANIP）の見解を更新し、株価の買い評価を維持しながら、目標株価を87ドルから94ドルに引き上げた。この調整は、ANIファーマシューティカルズが週明けに発表したアリメラ・サイエンシズの買収に関するもので、ANIの希少疾患商業インフラを活用することを目的とした動きである。
ANIファーマシューティカルズは、糖尿病性黄斑浮腫および後眼部に影響を及ぼす慢性非感染性ぶどう膜炎の治療にそれぞれ使用されるステロイド硝子体内インプラントであるIluvienおよびYutiqを含む眼科製品で知られるアリメラ・サイエンシズを買収する契約を締結した。アリメラの事業は、2024年には1億500万ドルの売上高と20％以上の調整後EBITDAマージンを生み出すと予想されている。
今回の買収は、ANIファーマシューティカルズにとって戦略的に適切であり、既存の眼科領域および希少疾患領域のポートフォリオを補完するものである。Iluvienは糖尿病性黄斑浮腫市場において特定のニッチを提供し、Yutiqは希少疾病の適応症を対象としており、ANIが希少疾病に重点を置いていることと一致する。また、この契約によりANIの眼科営業担当者は10名から45名に拡大し、コルトロフィン・ゲルの販売強化が期待される。
ANIファーマシューティカルズは、アリメラ社の買収により2025年に1株当たり利益が増加し、1桁台後半から2桁台前半のEPS成長が見込まれ、その後も大幅に増加すると予想している。さらに、2025年のコストシナジー1,000万ドルを含む調整後EBITDAは3,500万～3,800万ドルの増加を見込んでいる。
この買収は、2024年にコルトロフィンからの1億7,000万ドル〜1億8,000万ドルに加え、ANIの予測する希少疾患の売上高2億7,500万ドル〜2億8,500万ドルに貢献し、同社のプロフォーマ売上高6億2,500万ドル〜6億4,700万ドルの44％を占めることになる。
同社は、ジェネリック医薬品部門における専門知識から、ANIファーマシューティカルズのジェネリック医薬品競合リスク管理能力に自信を示している。目標株価の引き上げは、買収によるANIの戦略的成長と収益性向上の可能性についての楽観的な見通しを反映したものである。
その他の最近のニュースでは、ANIファーマシューティカルズに大きな進展があった。同社は、ポリスチレンスルホン酸ナトリウム懸濁液USP「Kionex®」の発売を発表した。これは、競合が限られた市場に対応し、顧客と患者のニーズに応えることが期待される。同社のニヒル・ラルワニ最高経営責任者（CEO）は、開発プロセスの複雑さとFDAガイダンスの遵守を認めました。
ANIファーマシューティカルズはまた、2024年第1四半期の総収入が29％増加し、1億3740万ドルに達したことを明らかにした。さらに、コルトロフィン・ゲルの売上高は126%増の3,690万ドルと大幅な伸びを示しました。ジェネリック医薬品事業も10％の増収と堅調な業績を示した。
H.C.ウェインライトはANIファーマシューティカルズ株の目標株価を前回の83ドルから87ドルに引き上げ、買いのレーティングを維持した。この調整は、ANIファーマシューティカルズが第1四半期の業績予想を上回ったことを受けたもので、8四半期連続でトップラインとボトムラインの両方の予想を上回ったことになる。H.C.ウェインライトはまた、ANIファーマシューティカルズの一貫した業績と強固なバランスシートから、魅力的な投資先として取り上げた。
InvestingProの洞察
ANIファーマシューティカルズは、アリメラ・サイエンシズの戦略的買収により、眼科と希少疾患市場での地位を強化する態勢が整った。InvestingProのデータによると、売上高は堅調な伸びを示しており、2024年第1四半期時点の直近12カ月では44.26%増となっており、同社の上昇基調が強調されている。さらに、同社の売上総利益率は同期間で62.71%という驚異的な数字となっており、効率的な事業運営と強力な市場ポジションを示唆している。ANIPの時価総額は12.5億ドル、PERは39.2倍と、目先の収益成長率に比して低い株価収益率で取引されているように見える。
さらに、同社株は価格変動が低いことでも知られており、ポートフォリオの安定性を求める投資家にアピールする可能性がある。ANI Pharmaceuticalsの財務の健全性についてより深く掘り下げることを検討されている方には、収益性と負債水準に関する洞察を含む9つの追加のInvestingPro Tipsがあります。投資希望者は、クーポンコードPRONEWS24を使用することで、包括的な分析と評価指標を提供するInvestingProの年間または隔年のProおよびPro+購読からさらに10%割引を受けることができます。
この記事は一部自動翻訳機を活用して翻訳されております。詳細は利用規約をご参照ください。