火曜日、クラリアントAG (CLN:SW) (OTC: CLZNY)は、シティから目標株価の更新を受け、16.50スイスフランから17.00スイスフランに引き上げられた。第2四半期（Q2）および通期の業績がコンセンサス予想を上回ると予想される中での調整である。
シティは、クラリアントのケアケミカルズ部門の業績が堅調に推移し、消費者向け最終市場での再入荷が成長に寄与すると予想しています。第2四半期の同部門の調整後EBITDAは1億700万スイス・フランと予想されますが、ルーカス・マイヤー買収に伴う決算後の在庫調整による潜在的な影響には注意が必要です。
触媒部門も、売上高が谷から増加し、高い営業レバレッジの恩恵を受け、第2四半期の調整後EBITDAは4,200万スイスフランとなる見込みである。吸着剤・添加剤部門は、第2四半期の調整後EBITDAが44百万スイスフランと推定され、前四半期比で安定した推移を維持すると予測されます。
全体として、シティはグループの第2四半期の調整後EBITDA予想を2.5％引き上げ、コンセンサスを5％上回る1億7500万スイスフランとした。2024年通期については、コンセンサスを4％上回る7億5,500万スイスフランと予測している。
シティはまた、クラリアントの経営陣がマージンガイダンスを上方修正する可能性についても言及している。現在のマージン・ガイダンスは、サンリキッドの影響を除けば約16％であるのに対し、シティは17.5％のマージンを見込んでいる。このような楽観的な見通しが、投資家への買い推奨を維持しつつ、目標株価を1株当たり17.00スイスフランに引き上げる一因となっている。
この記事は一部自動翻訳機を活用して翻訳されております。詳細は利用規約をご参照ください。