［２４日 ロイター］ - ＜為替＞ 円が対ドルで上昇。新型コロナウイルス感染拡大への警戒感からリスクオフ取引となった。しかし、米株式・債券市場の動きに比べると、外為市場の動きは比較的落ち着いた展開となった。
中国本土外にも感染が広がる新型コロナウイルスはこの日、イタリアや韓国、イランなど複数の国で感染者が急増した。世界的な感染拡大を巡る懸念から、世界の株式市場は軒並み急落した。しかし、世界保健機関（ＷＨＯ）は「パンデミック（世界的な大流行）」と宣言するのは時期尚早との認識を示した。[nL3N2AO3PR]
終盤の取引で、円は対ドルで０．７３％高の１１０．７４円。一時、１１０．３４ドルまで上昇した。
主要６通貨に対するドル指数 (=USD)は０．０９５％安の９９．３３。米株価が軒並み３％超急落する中、ドル指数はほぼ終日マイナス圏を推移した。
ステート・ストリート・グローバル・マーケッツのシニア世界市場ストラテジスト、マービン・ロー氏は、安全資産とされる円やスイスフランの動向を指摘し、「全てがリスクオフ取引となった」とし、「市場はこれまで幾分楽観的だったため、調整の動きとなっているようだ」と述べた。
しかし、ドル／円はほぼ前週のレンジ内で推移。アナリストの間からは、日本でも多数の新型ウイルス感染者が出ていることで、安全資産としての円への投資妙味が幾分薄れている可能性が指摘された。
アクション・エコノミクスのアナリストは、新型ウイルス流行への懸念が高まり、リスクオフの展開となっている状況を踏まえると、「ドル／円は比較的しっかりと持ちこたえている」と指摘。日本の年度末前のドルへのポートフォリオフローがドル／円を下支えする可能性があるとの見方を示した。
＜債券＞ 新型コロナウイルスの感染拡大による経済への影響は想定より大きくなる恐れがあるとの見方から安全資産に資金が流入し、米国債が買われたことで利回りは大きく低下した。中でも３０年債利回りは過去最低水準を更新した。
この日はまた、１０年債と３カ月物財務省証券の利回り格差が一段と逆転。景気後退（リセッション）入りの兆候が一段と深まった。
中国を発生源とする新型ウイルスの感染拡大が「パンデミック（世界的大流行）」に発展するリスクが意識され、この日は世界的に株価が急落。レイモンド・ジェームズ（テネシー州）の市場ストラテジスト、エリス・ファイファー氏は「安全資産への資金の逃避が起きている」と述べた。
１０年債 (US10YT=RR)利回りは一時１．３５２％と、２０１６年夏以来の低水準を更新。午後の取引では１１．６ベーシスポイント（ｂｐ）の１．３５３８％となっている。
過去最低水準は１６年７月６日に付けた１．３２１％。
３０年債 (US30YT=RR)利回りは１．８１１％まで低下し、過去最低水準を更新。午後の取引では１０．５ｂｐ低下の１．８１２２％となっている。
２年債 (US2YT=RR)利回りは１０．７ｂｐ低下の１．２４３５％と、１７年５月以来の低水準を付けた。
世界保健機関（ＷＨＯ）のテドロス事務局長はこの日の記者会見で、イタリア、イラン、韓国で新型ウイルスの感染が急速に拡大していることを「大きく懸念している」としながらも、ウイルスの封じ込めはなお可能とし、「パンデミック」という言葉を使うのは事実に即していないと述べた。[nL3N2AO3IH]
リーガル・アンド・ジェネラル・インベストメントマネジメントのポートフォリオマネジャー、ジャスティン・オヌエクウシ氏は、米経済はこれまでのところ比較的堅調に推移してきたが、「米債券市場では世界的な経済成長率が２％を下回るとの見方が意識されている」と述べた。世界的経済については、途上国の事情などを勘案し、成長率が２％を下回れば世界的な景気後退に入ったと一般的に考えられている。
ＩＨＳマークイットが２１日に発表した２月の米購買担当者景気指数（ＰＭＩ）速報値は、新型ウイルスへの懸念が高まる中、サービス業と製造業がともに低迷。サービスＰＭＩは４９．４と１３年１０月以来の低水準、製造業ＰＭＩは５０．８と、かろうじて５０は上回ったものの、１９年８月以来の低水準を付けた。[nL4N2AL3XG]
これを受け、市場心理は悪化。ロンドン・アンド・キャピタルグループは「米サービスＰＭＩが拡大と悪化の分かれ目となる５０を下回ったことの衝撃で、新型ウイルスの感染拡大により米経済がどれほどリセッション入りに近づいているかが意識された」と述べた。
こうした中、市場は米国債の利回り曲線に注目。３カ月物財務省証券 (US3MT=RR)と１０年債の利回り格差はマイナス１９ｂｐと、昨年１０月以来最も大きく逆転した。２年債と１０年債の利回り格差 (US2US10=RR)はプラス１１ｂｐと、まだ逆転はしていないものの、昨年１０月以来の水準に縮小した。
＜株式＞ 主要３指数が大幅続落。ダウ工業株３０種は１０００ドルを超える下げとなった。新型コロナウイルスの感染者が中国本土外で急増し、世界的な大流行（パンデミック）への不安が高まったことから、世界経済への影響を巡る懸念が拡大、質への逃避が加速した。
韓国やイタリア、イランなど複数の国で前週末に新型ウイルスの感染者が増加したことを受け、高リスク資産を売って米国債や金など安全とされる資産を買う動きが加速した。
ダウ (DJI)とＳ＆Ｐ総合５００種 (SPX)は年初来の騰落がマイナスに転じ、１日の下落率は２０１８年２月以来の大きさとなった。ダウが１日で１０００ドル超下げるのは史上３回目。
ジャニー・モンゴメリー・スコットの首席投資ストラテジストは「新型ウイルス感染拡大の減速を確認するまで、株価上昇の可能性は低い」との見方を示した。
Ｓ＆Ｐの主要１１セクターはいずれもマイナス圏で終了。エネルギー (SPNY)、情報技術 (SPLRCT)などの下げが目立った。
アップル (O:AAPL)は４．８％安。１月の中国のスマートフォン販売台数が約３６％減少したことを示す統計が嫌気された。[nL3N2AO3EL]
このほか中国に対するエクスポージャーが大きい半導体銘柄が売られ、フィラデルフィア半導体指数 (SOX)は４．８％安。渡航制限の拡大を巡る懸念から航空株も売り込まれ、ＮＹＳＥアーカ航空指数 (XAL)は６％下落した。
ゴールドマン・サックスが第１・四半期の米経済成長率見通しを下方修正し、新型ウイルスによる一段と大きな影響を予想したことも、投資家の不安を強めた。[nL3N2AO3JI]
米株式投資家の不安心理の度合いを示すシカゴ・オプション取引所（ＣＢＯＥ）のボラティリティー・インデックス（ＶＩＸ指数） (VIX)は、終値ベースで２０１９年１月以来の高水準となる２５．０３で終了した。
ユナイテッドヘルス・グループ (N:UNH)やシグナ (N:CI)など医療保険大手も８％近く急落。米大統領選に向けた民主党の候補者選び第３戦となったネバダ州党員集会で、民間保険の廃止を支持するサンダース上院議員が勝利したことが重しとなった。
＜金先物＞ 新型コロナウイルスの感染拡大に対する懸念が強まる中で買われ、８営業日続伸した。中心限月４月物の清算値は前週末比２７．８０ドル（１．６９％）高の１オンス＝１６７６．６０ドルと、清算値ベースで２０１３年２月以来約７年ぶりの高値を再び更新した。
韓国やイタリア、中東など世界各地で新型コロナウイルスによる肺炎が拡大。世界保健機関（ＷＨＯ）のテドロス事務局長は世界的流行を意味する「パンデミック」が起こる可能性に各国は備える必要があると強調した。新型コロナウイルスの感染拡大が世界経済を下押すとの懸念から世界的に株安が進行。投資家のリスク回避姿勢が強まり、金には「質への逃避買い」が集まった。
また、午後にかけて外国為替相場がユーロ高・ドル安に振れた。ドル建てで取引される金塊などの商品の割安感につながり、金塊相場の押し上げ要因となった。
＜米原油先物＞ 新型コロナウイルスの世界的な感染拡大を懸念した売りが殺到し、大幅続落した。米国産標準油種ＷＴＩの中心限月４月物の清算値は、前週末比１．９５ドル（３．６５％）安の１バレル＝５１．４３ドル。５月物は１．９２ドル安の５１．５８ドルだった。
中国国内での新型肺炎拡大に一定の歯止めがかかる中、週末にかけては韓国やイタリア、さらにイランを中心とした中東地域で感染報告が相次いだ。これを受け、世界保健機関（ＷＨＯ）のテドロス事務局長は２４日、各国は世界的流行を意味する「パンデミック」が起こる可能性に備える必要があると指摘。米紙ワシントン・ポストも、複数の関係者の話として、ホワイトハウスが対策強化に向けて１０億ドル近くを議会に要請する可能性があると報じた。
事態が新たな局面を迎えたとの見方が浮上する中、この日は世界的に株安が進行するなどリスク回避一色。景気の冷え込みで石油需要が落ち込むとの懸念も改めて強まり、原油先物相場は２３日夜の取引からじりじりと値を削り、２４日午後には一時５０．４５ドルの安値を付けた。
ドル／円 ＮＹ終値 110.71/110.74
始値 111.30
高値 111.42
安値 110.34
ユーロ／ドル ＮＹ終値 1.0852/1.0856
始値 1.0818 (EUR=)
高値 1.0871
安値 1.0814
米東部時間
３０年債（指標銘柄） 17時05分 103*27.00 1.8327% (US30YT=RR)
前営業日終値 101*28.50 1.9170%
1０年債（指標銘柄） 17時05分 101*06.50 1.3705% (US10YT=RR)
前営業日終値 100*09.00 1.4700%
５年債（指標銘柄） 17時05分 100*25.75 1.2064% (US5YT=RR)
前営業日終値 100*09.00 1.3160%
２年債（指標銘柄） 17時01分 100*07.63 1.2496% (US2YT=RR)
前営業日終値 100*01.50 1.3500%
終値 前日比 ％
ダウ工業株３０種 27960.80 -1,031.61 -3.56 (DJI)
前営業日終値 28992.41
ナスダック総合 9221.28 -355.31 -3.71 (IXIC)
前営業日終値 9576.59
Ｓ＆Ｐ総合５００種 3225.89 -111.86 -3.35 (SPX)
前営業日終値 3337.75
ＣＯＭＥＸ金 4月限 1676.6 +27.8
前営業日終値 1648.8
ＣＯＭＥＸ銀 3月限 1887.6 +34.6
前営業日終値 1853.0
北海ブレント 4月限 56.30 ‐2.20 (LCOc1)
前営業日終値 58.50
米ＷＴＩ先物 4月限 51.43 ‐1.95 (CLc1)
前営業日終値 53.38
ＣＲＢ商品指数 170.5657 ‐4.0801 (TRCCRB)
前営業日終値 174.6458 OLJPBUS Reuters Japan Online Report Business News 20200224T225734+0000