ＧセブンＨＤ Research Memo（5）：M&A資金を借入金で充当するも、財務の健全性は維持

*11:05JST ＧセブンＨＤ Research Memo（5）：M&A資金を借入金で充当するも、財務の健全性は維持 ■G-7ホールディングス (TYO:7508)の業績動向

2. 財務状況と経営指標
2025年3月期中間期末の資産合計は前期末比5,089百万円増加の66,961百万円となった。
主な増減要因を見ると、流動資産は棚卸資産が903百万円増加した一方で、現金及び預金が842百万円、売掛金が271百万円それぞれ減少した。
固定資産はボン・サンテの子会社化を主因として、有形固定資産が1,270百万円、のれんが4,065百万円、投資その他の資産が519百万円それぞれ増加した。


負債合計は前期末比4,417百万円増加の36,315百万円となった。
ボン・サンテの株式取得資金等により有利子負債が4,970百万円増加し、未払法人税等が334百万円減少した。
純資産合計は同672百万円増加の30,645百万円となった。
親会社株主に帰属する中間純利益2,040百万円の計上と配当金881百万円の支出等により、利益剰余金が1,160百万円増加し、自己株式643百万円を取得した。


経営指標については、自己資本比率が前期末比2.6ポイント低下の45.8%となり、有利子負債比率が同15.5ポイント上昇の46.1%となるなどボン・サンテの子会社化により財務体質が若干悪化したものの、ネットキャッシュ（現金及び預金－有利子負債）は2,156百万円とプラスを維持しており、財務の健全性は維持しているものと評価される。


（執筆：フィスコ客員アナリスト　佐藤　譲）