金曜日、バークレイズはフェデックス・コーポレーション(NYSE:FDX)への継続的な信頼を表明し、同社株のオーバーウェイト・レーティングと350.00ドルの目標株価を維持した。同社の分析では、マクロ需要の軟化により2024年にフェデックスが直面する課題を認識しつつも、戦略的な業務改革を通じて大きな収益の可能性を見出している。
同レポートでは、フェデックスのUSエクスプレス事業とグランド事業の経営統合に向けた取り組みが収益上振れの主な原動力となるとしている。TNTの欧州事業における過去の挑戦に端を発する統合リスクへの懸念はあるものの、レポートでは、カナダ、アラスカ、ハワイにおける小規模市場の統合から学んだ教訓が、2025年から始まる米国本土全体での統合戦略の成功に役立つ可能性があるとしている。
バークレイズはまた、フェデックスが最近、貨物事業の戦略的代替案を検討することを決定したことによる価値創造の可能性にも言及している。米国最大級の非組合員によるLTL（Less Than Truckload）事業である貨物部門は特に価値が高い可能性があり、その企業価値は300億ドルを超えると推定されている。フェデックスの 現 在 の 株 式 価 値 が 約 700 億ドルであることを 考 えると、この 移 転 は 株 主 にと って 大 き な 価 値 開 放 と な る 可 能 性 が あ る 。
この分析ではさらに、ネットワークの統合が適切に実行されれば、年間約40～50億ドルのコスト削減につながると見込んでいる。こ の よ う な 節 約 に よ り 、フェデックスの 営 業 利 益 は 2 倍 に な る 可 能 性 が あ り ま す 。さらに、航空機の段階的退役は実質的なキャパシティ削減のための措置と見なされ、予想されるコスト削減にさらに貢献する。
その他の最近のニュースでは、フェデックス・コーポレーションが明るい利益見通しと好調な第4四半期業績で投資家の注目を集めている。ロジスティクス大手であるフェデックスは、2025年度の1株当たり利益見通しを20～22ドルと発表し、アナリストの平均予想を上回った。このような前向きな見通しは、現在の貨物需要の低迷に対応し、22億ドルの削減が見込まれるコスト削減策によるものである。
フェデックスはまた、トラック積載量以下の事業についても戦略的な選択肢を模索しており、株主のために大きな価値を引き出す可能性がある。バーンスタインやジェフリーズなどのアナリストはこの展開に好意的な反応を示しており、このセグメントの価値は約300億ドルに達すると推定している。
こうした動きに加え、フェデックスの2024年度第4四半期の利益は資本強度の削減目標を上回り、約40億ドルを株主に還元した。同社はDRIVEイニシアチブを通じて2025年度までに40億ドルのコスト削減を実現する予定です。また、フェデックスは2025年度に米国内小包と国際輸出の需要に牽引され、1桁台前半から半ばの増収を見込んでいる。
予想を下回る売上高とUSPSとの契約満了にもかかわらず、フェデックスの継続的なリストラ努力、コスト削減戦略、戦略的なネットワーク変革がすべて最近の業績に寄与している。同社は引き続きコスト管理と業務の最適化を通じて収益性を高めることに注力している。
インベスティング・プロの洞察
バークレイズの前向きな見通しに加え、InvestingProのリアルタイム・データは、フェデックス・コーポレーション（NYSE:FDX）が大幅な利益成長を達成する可能性を示している。フェデックスの時価総額は736.3億ドル、株価収益率（PER）は17.4と堅調で、ロジスティクス業界では確固たる地位を築いている。特に、3年連続の増配と23年連続の配当金支払い維持という株主へのコミットメントを示し、財務の安定性と投資家に優しいアプローチを示している。
インベスティング・プロのヒントは、6人のアナリストが来期の業績を上方修正し、市場の強気なセンチメントを示していることを強調している。さらに、フェデックスの先週の1週間価格トータル・リターン17.12%という大幅なリターンは、投資家の強い信頼を示唆しています。より深い分析にご興味のある方は、InvestingProがフェデックスの株価パフォーマンスを包括的に理解するための追加ヒントを提供しています。クーポンコード「PRONEWS24」をご利用いただくと、年間または隔年購読のプロおよびプロ＋の購読料がさらに10％割引となり、投資判断に役立つ合計12のインベスティング・プロのヒントをご利用いただけます。
この記事は一部自動翻訳機を活用して翻訳されております。詳細は利用規約をご参照ください。