月曜日、クレセント・エナジー（NYSE:CRGY）の株価見通しが修正され、Truist Securitiesは同社の目標株価を前回の20.00ドルから19.00ドルに引き下げた。しかし、同社はエネルギー会社株の「買い」レーティングを維持している。
トゥルーイスト・セキュリティーズによる目標株価の調整は、修正された価格デッキと2024年から2026年までの予測を組み込んだ、更新された財務モデルの結果である。新しい目標株価は、2つの主要な評価方法に基づいており、これらの評価方法は決定プロセスにおいて同等の重みを与えられている。
第一の方法は、クレセント・エナジーの2025年EBITDAX（金利・税金・減価償却・探鉱費控除前利益）予想に3.5倍の倍率を適用するもので、トゥルーイスト・セキュリティーズは約22億3,900万ドルと予想している。この数字は、コンセンサス予想の20億6200万ドルを上回る。適用倍率3.5倍は、同業他社平均の3.9倍をわずかに下回り、保守的な評価スタンスを反映している。
さらに、2つ目の方法は、フリーキャッシュフロー対企業価値（FCF/EV）利回りを14.0%と仮定するものである。この利回りは、企業の評価総額に対するキャッシュ創出効率を測るために使用され、株主の潜在的な投資収益率を示す。
これら2つのアプローチの組み合わせにより、目標株価は19.00ドルに修正された。この件に関するTruist Securitiesのコメントでは、新しい目標株価の背景にある分析プロセスに関する洞察が提供され、目標株価の若干の引き下げにもかかわらず、クレセント・エナジーの株価に対する同社の前向きな見通しが再確認された。
他の最近のニュースでは、クレセント・エナジー・カンパニーとシルバーボウ・リソーシズは、1976年ハート・スコット・ロジノ独占禁止法改善法の下での待機期間が満了し、合併の最終化に向けて重要な一歩を踏み出した。
この進展は、合併完了のための重要な条件を満たすものである。この合併により、株主の承認を得た上で、イーグルフォード地域における優良資産のポートフォリオを持つ、中堅の大手探鉱・生産会社が誕生する見込みである。
この合併に関連して、クレセント・エナジー社は、子会社であるクレセント・エナジー・ファイナンスLLCを通じて7億5000万ドルのシニアノートを発行する計画を発表した。レイモンド・ジェームズやトゥルーイスト・セキュリティーズなどのアナリスト会社は、この合併に肯定的な反応を示し、同社のフリー・キャッシュ・フローやその他の重要な指標を押し上げる可能性があるとして、クレセントの目標株価をアップグレードした。
キーバンク・キャピタル・マーケッツもまた、クレセントにオーバーウエイトのレーティングを与え、目標株価を16.00ドルに設定している。さらに、クレセント・エナジーは2024年第1四半期に好調な財務実績を報告し、EBITDAとフリー・キャッシュ・フローが市場予想を上回り、その後通年の生産量見通しを引き上げた。これらの最近の動きは、クレセント・エナジーの戦略的成長と財務の強さを際立たせている。
インベスティングプロの洞察
Crescent Energy (NYSE:CRGY) に対するTruist Securitiesの最近の目標株価更新を踏まえ、InvestingProによるリアルタイムのデータと分析が投資家にさらなる背景を提供する可能性がある。クレセント・エナジーの時価総額は21.4億ドルで、市場における現在のポジションを反映している。
過去1年間は収益が19.63%減と厳しい状況だったにもかかわらず、同社は2024年第1四半期に11.41%の四半期収益の伸びを示しており、回復の可能性を示している。PERは519.26と高く、株価は利益に対して割高と思われるかもしれないが、アナリストはクレセント・エナジーが今年黒字になると予想しており、将来的な評価を正当化する可能性がある。
インベスティング・プロのヒントは、クレセント・エナジーが今年純利益を伸ばす見込みであることを強調し、潜在的投資家に前向きな見通しを提供している。一方、同社の流動性については、短期債務が流動資産を上回っており、評価額はフリー・キャッシュ・フロー利回りの低さを示唆しているため、懸念が指摘されている。これらの要因は、同社が過去12ヶ月間利益を上げていないという事実と相まって、包括的な投資判断のための重要な考慮事項となりうる。
クレセント・エナジーの財務の健全性と将来の展望をより深く知りたい読者のために、インベスティング・プロはさらなるヒントと洞察を提供する。クーポンコードPRONEWS24をご利用いただくと、年間プロ購読および年間または隔年プロ＋購読が最大10%割引となり、投資戦略に役立つインベスティング・プロのヒントが合計6本追加されます。
この記事は一部自動翻訳機を活用して翻訳されております。詳細は利用規約をご参照ください。